संचयी बनाम ग़ैर-संचयी एफडी

सुरक्षित और गारंटीशुदा रिटर्न के कारण फिक्स्ड डिपॉजिट (एफडी) निवेशकों के बीच एक लोकप्रिय निवेश विकल्प है। एफडी दो श्रेणियों में आते हैं, यानी, संचयी और नॉन -संचयी प्रकार, जो उनकी ब्याज भुगतान संरचना से भिन्न होते हैं। 

प्रत्येक प्रकार की अपनी विशेषताएं और लाभ हैं, जो विभिन्न वित्तीय लक्ष्यों और प्राथमिकताओं को पूरा करते हैं। संचयी एफडी जमा अवधि के दौरान ब्याज जमा करते हैं और परिपक्वता पर संचित ब्याज के साथ पूरी मूल राशि का भुगतान करते हैं। 

दूसरी ओर,ग़ैर-संचयी एफडी, निवेशक की पसंद के आधार पर, नियमित अंतराल पर अर्जित ब्याज का भुगतान करते हैं। हालांकि, निवेशकों को निवेश करने से पहले उन कारकों पर सावधानीपूर्वक विचार करना चाहिए जो उन्हें अलग करते हैं। 

संचयी एफ़डी एक प्रकार की एफडी है जहां ब्याज को समय-समय पर भुगतान करने के बजाय मूल राशि में जोड़ा जाता है। 

संयुक्त राशि पर प्रत्येक वर्ष ब्याज मिलता है, और कुल (मूलधन + ब्याज) का भुगतान परिपक्वता पर किया जाता है। यह विकल्प गारंटीशुदा रिटर्न के साथ दीर्घकालिक बचत चाहने वालों के लिए आदर्श है।

संचयी एफडी के कुछ लाभ यहां दिए गए हैं:

• उच्च ब्याज आय: ब्याज चक्रवृद्धि होता है, जिसके परिणामस्वरूप नियमित एफडी की तुलना में परिपक्वता पर अधिक भुगतान होता है।
• सुविधा: ब्याज के पुनर्निवेश के साथ, आवधिक भुगतान को ट्रैक करने की कोई आवश्यकता नहीं है, जिससे यह एक आसान निवेश विकल्प बन जाता है।
• कार्यकाल में फ्लेक्सिबिलिटी : संचयी एफडी आपको एक कार्यकाल चुनने की अनुमति देती है जो आपके वित्तीय लक्ष्यों से मेल खाती है, चाहे अल्पकालिक या दीर्घकालिक।
• गोआल बेस्ट सेविंग्स : विशिष्ट लक्ष्यों के लिए बचत करने के लिए संचयी एफडी आदर्श हैं क्योंकि इसमें लंबी अवधि तक लगातार धन जमा होता रहता है।
• स्थिर और सुरक्षित: एफडी स्थिरता और सुरक्षा प्रदान करते हैं, बाजार जोखिमों के संपर्क में आए बिना पूर्वानुमानित रिटर्न प्रदान करते हैं।

आप गैर-संचयी एफडी में भुगतान आवृत्ति को मासिक, त्रैमासिक, अर्धवार्षिक या वार्षिक के रूप में चुन सकते हैं। 

यह विकल्प उन लोगों के लिए आदर्श है जिन्हें नियमित आय की आवश्यकता होती है, जैसे ईएमआई या किराया। वरिष्ठ नागरिक दैनिक खर्चों के लिए नियमित भुगतान प्राप्त करने के लिए गैर-संचयी एफडी का विकल्प भी चुन सकते हैं।

गैर-संचयी एफडी के कुछ लाभ निम्नलिखित हैं:

• स्थिर आय धारा: गैर-संचयी एफडी नियमित, पूर्वानुमानित आय प्रदान करते हैं, जो उन्हें वित्तीय जरूरतों के लिए निश्चित-ब्याज आय पर निर्भर व्यक्तियों के लिए आदर्श बनाते हैं।
• भुगतान विकल्पों में फ्लेक्सिबिलिटी : निवेशक अपनी कैशफ्लो आवश्यकताओं के अनुरूप भुगतान आवृत्ति चुन सकते हैं, जिससे वित्तीय प्रबंधन में अधिक फ्लेक्सिबिलिटी  मिलता है।

निम्नलिखित तालिका संचयी बनाम गैर-संचयी एफडी का तुलनात्मक विश्लेषण प्रस्तुत करती है: 

उदाहरण के लिए, यदि आप किसी बैंक में 6% प्रतिवर्ष की ब्याज दर पर पांच साल के लिए संचयी एफडी में ₹1 लाख का निवेश करते हैं। उस स्थिति में, यहां बताया गया है कि प्रत्येक वर्ष आपकी एफडी पर संचयी ब्याज की गणना कैसे की जाएगी:

मान लीजिए कि आपने किसी बैंक द्वारा प्रस्तावित गैर-संचयी सावधि जमा में ₹1 लाख जमा किया है। अपनी वित्तीय आवश्यकताओं के आधार पर, आप ब्याज भुगतान आवृत्ति चुन सकते हैं। नीचे दी गई तालिका में विभिन्न भुगतान आवृत्तियों के आधार पर संभावित कमाई का पता लगाएं।

निर्णय लेते समय ध्यान में रखने योग्य कुछ कारक यहां दिए गए हैं:

• इनकम की आवश्यकता: यदि आपको आय के एक स्थिर स्रोत की आवश्यकता है, तो गैर-संचयी एफडी चुनना आदर्श हो सकता है क्योंकि आप मासिक, त्रैमासिक, अर्धवार्षिक या वार्षिक रिटर्न में से चुन सकते हैं।
• निवेश अवधि: संचयी एफडी चक्रवृद्धि प्रभाव प्रदान करते हैं, जो आपको विस्तारित अवधि में अपने रिटर्न को अधिकतम करने में मदद कर सकते हैं। इसलिए, यदि आप दीर्घकालिक लक्ष्यों के लिए निवेश कर रहे हैं, तो संचयी एफडी आदर्श हो सकती है।
• कर नियोजन :  जब संचयी एफडी के लिए ब्याज का पूरा भुगतान किया जाता है तो परिपक्वता पर कर काटा जाता है। जबकि, गैर-संचयी एफडी के लिए, भुगतान आवृत्ति के अनुरूप नियमित अंतराल पर कर काटा जाता है।
• जोखिम सहनशीलता : संचयी और गैर-संचयी दोनों एफडी कम जोखिम वाले निवेश हैं। संचयी एफडी चक्रवृद्धि के कारण उच्च रिटर्न प्रदान करते हैं, जबकि गैर-संचयी एफडी कम जोखिम चाहने वालों के लिए स्थिर, अनुमानित आय प्रदान करते हैं।
• लिक्विडिटी की आवश्यकता : अपनी लिक्विडिटी  और आपातकालीन निधि आवश्यकताओं का मूल्यांकन करें। संचयी एफडी आपके फंड को परिपक्वता तक लॉक कर देती है, जबकि गैर-संचयी एफडी नियमित ब्याज भुगतान प्रदान करती है। गैर-संचयी एफडी फंड तक अल्पकालिक पहुंच के लिए अधिक फ्लेक्सिबिलिटी  प्रदान करती है।
•  कर निहितार्थ: दोनों विकल्पों के कर प्रभाव पर विचार करें। संचयी एफडी में, ब्याज का पुनर्निवेश किया जाता है, जिससे परिपक्वता पर कर देनदारी बढ़ जाती है। गैर-संचयी एफडी में, ब्याज का भुगतान नियमित रूप से किया जाता है, और आपको अपने टैक्स स्लैब के आधार पर सालाना इस पर कर का भुगतान करना होगा।
• ब्याज भुगतान आवृत्ति: अपनी कैशफ्लो आवश्यकताओं के आधार पर अपनी गैर-संचयी एफडी  के लिए मासिक, त्रैमासिक, अर्धवार्षिक या वार्षिक भुगतान आवृत्ति चुनें।
• समय से पहले विथड्रॉल के लिए जुर्माना: एफडी को जल्दी निकालने पर लगने वाले जुर्माने या ब्याज हानि की समीक्षा करें। कभी-कभी, लंबी अवधि की संचयी एफडी को तोड़ने की तुलना में गैर-संचयी एफडी में छोटी अवधि चुनना अधिक फायदेमंद हो सकता है।