म्यूचुअल फंड रिडेम्पशन

म्यूचुअल फंड बाजार से जुड़े सबसे अच्छे इन्वेस्टमेंट माध्यमों में से एक हैं, क्योंकि वे शानदार रिटर्न कमा सकते हैं। यही कारण है कि धन की सराहना की तलाश कर रहे निवेशकों के बीच म्यूचुअल फंड को काफी आकर्षण मिला है। 

 

30 सितंबर, 2023 तक, म्यूचुअल फंड योजनाओं में कुल एयूएम बढ़कर ₹46.58 ट्रिलियन हो गया है। दरअसल, कई निवेशक लंबी अवधि के लिए इन्वेस्ट करना चुनते हैं, जो एक विशिष्ट वित्तीय लक्ष्य से जुड़ा होता है। एक बार जब वे लक्ष्य तक पहुंच जाते हैं, तो कोई भी आसानी से अपने इन्वेस्टमेंट को रिडीम कर सकता है और अपना रिटर्न प्राप्त कर सकता है।

म्यूचुअल फंड रिडेम्पशन आपके म्यूचुअल फंड यूनिट्स को बेचकर आपके इन्वेस्टमेंट को लिक्विडेट करने की प्रक्रिया है। जब आप अपने म्यूचुअल फंड यूनिट्स को रिडीम करते हैं, तो एसेट मैनेजमेंट कॉरपोरेशन (एएमसी) आपके रजिस्टर्ड सेविंग अकाउंट में राशि जमा कर देता है।

 

यह प्रक्रिया त्वरित और पूरी तरह से डिजिटलीकृत है, जिससे आप बिना किसी देरी के अपना इन्वेस्टमेंट समाप्त कर सकते हैं। 

आप निम्नलिखित प्रकार से एमएफ रिडेम्पशन निकासी कर सकते हैं: 

• यूनिट-आधारित रिडेम्पशन: इस प्रकार की एमएफ रिडेम्पशन प्रक्रिया में, आप उन यूनिट की संख्या निर्दिष्ट कर सकते हैं जिन्हें आप बेचना चाहते हैं

• राशि-आधारित रिडेम्पशन: राशि-आधारित रिडेम्पशन में, आपको वह राशि निर्दिष्ट करनी होगी जो आप अपने म्यूचुअल फंड कॉर्पस से निकालना चाहते हैं

• पूर्ण रिडेम्पशन: म्यूचुअल फंड रिडेम्पशन ऑनलाइन प्रक्रिया के दौरान 'रिडीम ऑल' विकल्प चुनकर, आप रखी गई सभी यूनिट को रिडीम कर सकते हैं। 

यहां कुछ कारक दिए गए हैं जो आपको अपने म्यूचुअल फंड इन्वेस्टमेंट को रिडीम करने का निर्णय लेने के लिए प्रेरित कर सकते हैं:

• लक्ष्य पूरा करना: म्यूचुअल फंड इन्वेस्टमेंट लक्ष्य-उन्मुख होना चाहिए, और एक बार जब आप लक्ष्य प्राप्त कर लेते हैं, तो लाभ के साथ जमा राशि वापस लेने में ही समझदारी है

• वित्तीय लक्ष्य में समायोजन: यदि आपने अपनी वित्तीय रणनीतियों में संशोधन किया है, तो आप अपनी मौजूदा म्यूचुअल फंड यूनिट को रिडीम कर सकते हैं और दूसरे फंड में फिर से इन्वेस्ट कर सकते हैं

• लगातार निम्न-बराबर प्रदर्शन: यदि किसी फंड ने बहुत लंबे समय से खराब प्रदर्शन किया है, तो म्यूचुअल फंड यूनिट के रिडेम्पशन पर विचार करना उचित है। इस तरह, आप जो पैसा वसूल करते हैं उसे बेहतर प्रदर्शन करने वाले फंड में इन्वेस्ट कर सकते हैं

आप निम्नलिखित तरीकों से रिडेम्पशन प्रक्रिया को पूरा कर सकते हैं: 

• डीमैट अकाउंट के माध्यम से: आप ब्रोकर के माध्यम से अपने डीमैट या  ट्रेडिंग अकाउंट के माध्यम से म्यूचुअल फंड रिडेम्प्शन को ऑनलाइन पूरा कर सकते हैं 

• एएमसी या डिस्ट्रिब्युटर्स के माध्यम से: अपने म्यूचुअल फंड को रिडीम करने का एक और तरीका सीधे एएमसी या डिस्ट्रिब्युटर्स के ऑनलाइन प्लेटफ़ॉर्म के माध्यम से है

• रजिस्ट्रार या ट्रांसफर एजेंसियां: रजिस्ट्रार या ट्रांसफर एजेंसियां ​​(आरटीए) आपके ट्रांजेक्शन का रिकॉर्ड रखती हैं और आपको अपने म्यूचुअल फंड को रिडीम करने की अनुमति देते हैं

म्यूचुअल फंड की प्रत्येक श्रेणी का सेटलमेंट चक्र अलग-अलग होता है और टी+1 और टी+2 कार्य दिवसों के बीच होता है।

 

इन दिनों में केवल बिजनेस दिन शामिल हैं, सप्ताहांत और अन्य छुट्टियां शामिल नहीं होती हैं। इसके अलावा, एनएवी (NAV) निर्धारित करने के लिए कट-ऑफ म्यूचुअल फंड रिडेम्प्शन का समय दोपहर 3 बजे है। इसका मतलब है कि यदि आप किसी बिजनेस दिन दोपहर 3 बजे से पहले अपनी म्यूचुअल फंड यूनिट बेचते हैं, तो यूनिट वर्तमान दिन के एनएवी पर बेची जाएगी। 

अधिकांश फंड हाउस आपसे एक वर्ष से अधिक समय के लिए म्यूचुअल फंड में इन्वेस्ट की उम्मीद करते हैं। यदि आप इस समय अवधि से पहले अपनी म्यूचुअल फंड इकाइयों को रिदीम करने का निर्णय लेते हैं, तो म्यूचुअल फंड इन्वेस्टमेंट के प्रकार के आधार पर एग्जिट लोड लगाया जाता है। 

 

जबकि एग्जिट लोड मौजूदा एनएवी के 1% -2% के बीच होता है, इक्विटी-लिंक्ड सेविंग स्कीम (ईएलएसएस) जैसे कुछ म्यूचुअल फंड इस पर शुल्क नहीं लेते हैं। हालांकि, यदि आप 3 साल की लॉक-इन अवधि से पहले फंड से बाहर निकलते हैं, तो ये शुल्क लागू हो सकते हैं। 

जब आप म्यूचुअल फंड से पैसे निकालते हैं, तो आपकी कमाई पर एप्लीकेबल टैक्स नियमों के आधार पर कर लगाया जाता है। 

1. कैपिटल लाभ

इक्विटी-आधारित फंड के लिए, यदि आप 12 महीने से पहले अपने फंड को रिडीम करते हैं, तो अल्पकालिक कैपिटल लाभ (एसटीसीजी) टैक्स 15% लागू होते हैं। 12 महीने से अधिक की इन्वेस्टमेंट अवधि पर, 10% दीर्घकालिक कैपिटल लाभ (एलटीसीजी) टैक्स लगाया जाता है। हालांकि, ₹1 लाख तक की कमाई पर एलटीसीजी टैक्स से छूट है।

 

डेब्ट-सिक्योरिटीज पर, 3 साल के बाद रिडेम्प्शन किए जाने पर इंडेक्सेशन के साथ 20% पर एलटीसीजी टैक्स लगता है। दूसरी ओर, अल्पकालिक कैपिटल लाभ पर इंडिविजुअल पर एप्लीकेबल टैक्स रेट के अनुसार टैक्स लगाया जाता है।  

2. अन्य टैक्सेशन 

मिनिस्ट्री ऑफ फाइनेंस 0.001% सिक्योरिटीज ट्रांसेक्शन टैक्स (एसटीटी) भी लगाता है। हालांकि, यह टैक्स केवल इक्विटी-आधारित फंड पर लागू होता है, डेब्ट फंड पर नहीं।

 

म्यूचुअल फंड्स एक सामान्य सेगमेंट या उद्योग से अलग-अलग कंपनी के शेयर का एक समूह है। इसलिए, आप जो शुद्ध रिटर्न प्राप्त कर सकते हैं वह इस बात पर निर्भर करता है कि स्टॉक इन श्रेणियों या क्षेत्रों के तहत कैसा प्रदर्शन करते हैं। 

 

आप आवश्यक कारकों, जैसे कि फंड प्रदर्शन, एनएवी, जोखिम सहनशीलता, व्यय अनुपात इत्यादि पर विचार करने के बाद अपने वित्तीय उद्देश्यों के अनुरूप फंड में इन्वेस्ट कर सकते हैं।